Investire in NPL immobiliari: un’opportunità da conoscere

Negli ultimi anni, gli NPL (Non-Performing Loans), o crediti deteriorati, stanno attirando sempre più attenzione come opzione di investimento. Con l’aumento di prestiti non rimborsati da parte di privati e aziende, le banche italiane sono incentivate a cedere questi crediti, spesso a prezzi molto ridotti, per ridurre il peso degli insoluti. 

Vediamo come funzionano gli investimenti in NPL e quali vantaggi e rischi comportano.

1. Cosa sono gli NPL?

Gli NPL, o Non-Performing Loans, sono prestiti concessi dalle banche a individui o imprese che, per vari motivi, non riescono più a restituirli secondo i termini previsti. Questi crediti, essendo “in sofferenza,” finiscono spesso per trasformarsi in un peso per le banche, che hanno il vantaggio di recuperare almeno una parte del credito vendendo l’immobile ipotecato a investitori interessati a comprarlo a un prezzo inferiore al valore di mercato. 

2. Come Funziona Investire in NPL?

Investire in NPL consiste nell’acquistare questi crediti deteriorati dalle banche o da società di gestione, ottenendo il diritto a recuperare il valore del credito stesso o a vendere il bene ipotecato per trarne profitto. Spesso, il processo include la rinegoziazione del debito con il debitore originale (con strategie come il “saldo e stralcio”) o la vendita dell’immobile sottostante. 

L’obiettivo è recuperare l’investimento con un margine di guadagno, sfruttando le condizioni agevolate con cui si è acquistato il credito

3. Dove acquistare NPL

È possibile acquistare NPL tramite:

• Banche che vendono pacchetti di crediti.
• Società di gestione del credito specializzate nella vendita di NPL.
• Piattaforme online, che permettono di cercare gli immobili in base a parametri come valore e zona.

4. Quanto costa e chi può comprare?
   
   L’investimento in NPL può essere accessibile a una vasta gamma di investitori. In genere, gli NPL vengono venduti a prezzi significativamente inferiori rispetto al valore nominale del credito. Ad esempio, un NPL da 100.000 euro potrebbe essere acquistato a un prezzo compreso tra il 20% e il 50% del valore originale. Chi può comprarli?

• Investitori privati con una certa esperienza e conoscenza del mercato immobiliare.
• Investitori istituzionali o società che operano nel settore del recupero crediti. Il capitale minimo necessario varia molto, ma anche piccoli investitori possono entrare in questo mercato, soprattutto tramite piattaforme online che facilitano l’acquisto di NPL singoli anziché in pacchetti

5. Perché conviene? 

Gli NPL sono interessanti per diversi motivi:

• Sconti sull’acquisto: Prezzi ridotti che permettono guadagni al momento della rivendita.
• Possibilità di rinegoziazione: Accordi vantaggiosi con i debitori.
• Diversificazione del portafoglio: Gli NPL aggiungono una nuova asset class a medio-lungo termine, meno legata ai mercati finanziari.

6. Quali sono i rischi? 

Come ogni investimento, anche gli NPL comportano dei rischi ma molto meno probabili rispetto ad altre forme di investimento meno tutelate:

in qualità di investitori potreste incontrare difficoltà nel recuperare il credito o nel rivendere gli immobili, soprattutto se il mercato immobiliare non è favorevole

È consigliabile lavorare con professionisti esperti nel settore per garantire che le vostre operazioni siano conformi alle normative vigenti e massimizzare le opportunità di profitto.